ABEC 2023 | 第10屆中國（深圳）電池新能源產業(yè)國際高峰論壇現(xiàn)場
電池“達沃斯”-電池網12月6日訊（陳語 張倩 廣東深圳 圖文直播）12月4日-7日，全球電池行業(yè)盛會——ABEC 2023 | 第10屆中國（深圳）電池新能源產業(yè)國際高峰論壇在廣東深圳舉行。本屆論壇由中關村新型電池技術創(chuàng)新聯(lián)盟、電池“達沃斯”（ABEC）組委會主辦，電池網、海融網、我愛電車網、能源財經網、電池百人會聯(lián)合主辦，來自全球電池新能源產業(yè)鏈的“政、產、學、研、金、服、用”各界600+嘉賓出席盛會，圍繞“競爭or競合 發(fā)現(xiàn)產業(yè)突圍路徑與蛻變力量”這一主題，在交流與分享中，掀起頭腦風暴，點亮思維，實現(xiàn)價值對話與精準對接。
財通證券股份有限公司研究所業(yè)務副所長張一弛
6日上午，財通證券股份有限公司研究所業(yè)務副所長張一弛在論壇上作了題為《全球儲能產業(yè)鏈對比剖析》的主題演講，分享了儲能產業(yè)鏈供需概況、全球鋰電池儲能產業(yè)競爭格局與發(fā)展趨勢等，電池網摘選了其部分精彩觀點，以饗讀者：
資料顯示，鋰電池儲能產業(yè)鏈從上游到下游主要包括：①電池環(huán)節(jié)，電池原材料→電芯→電池包（pack）；②PCS（儲能逆變器）+BMS（電池管理系統(tǒng)）+EMS（能量管理系統(tǒng)）；③ 溫控+消防；④系統(tǒng)集成；⑤儲能EPC等環(huán)節(jié)構成。
中企全球儲能電池市占率高
從集成商視角來看，張一弛介紹，全球儲能產業(yè)鏈的變化趨勢有：
1、在日益擴大的儲能市場中，越來越多的儲能系統(tǒng)集成商涌入，使集成環(huán)節(jié)的盈利空間被產業(yè)鏈上下游嚴重擠壓，但集成商也有獲取競爭優(yōu)勢的方式，一是加強供應鏈垂直整合能力，二是在特定區(qū)域綁定客戶獲取優(yōu)質項目；
2、中國的電芯/電池廠商在全球儲能項目中市占率較高（尤其是寧德時代電池市占率極高），中國的電芯產業(yè)鏈具有明顯優(yōu)勢。
“中國電池產業(yè)在全球而言具有優(yōu)勢，在全球儲能電池市場中占有絕對地位。”張一弛表示，“2022年全球市場中，中國企業(yè)的儲能電池（不含基站/數據中心備電類電池）出貨量達134.6GWh，是2021年同期的4倍多，出口比重超過55%。”
全球儲能PCS廠商出貨量及市占率方面，據S&P Global（原IHS Markit），2022年前十大儲能逆變器供應商占全球出貨量的64%，其中Power Electronics、陽光、SolarEdge、科華、華為位居前五。就國內和海外而言，2022全球出貨前10的PCS廠商中，外國廠商出貨約23GW，國內廠商出貨約17GW，在頭部廠商中的占比較高，國內逆變器產品在全球競爭中具有供應鏈優(yōu)勢及價格優(yōu)勢，也有眾多品牌具有全球性的品牌力和影響力。
全球儲能系統(tǒng)集成商市占率方面，據伍德麥肯茲Wood Mackenzie最新研究報告顯示，2022年，電池儲能系統(tǒng)（BESS）集成商市場競爭日益激烈。全球前五大儲能系統(tǒng)集成商出貨量占電池儲能系統(tǒng)總出貨量（按MWh統(tǒng)計）的62%。前五大儲能系統(tǒng)集成商出貨中，國內廠商占34%，美國廠商占28%，頭部效應明顯。比亞迪、陽光、華為等國內廠商不僅在國內儲能市場出貨量較高，在海外市場同樣具有競爭力。排名靠前的電池儲能系統(tǒng)集成商具備諸多共性：全球業(yè)務布局、客戶資源更多等，且中國集成廠商在滿足國內需求外，一直在通過成本競爭打入海外市場，提高全球市占率。
張一弛預測，“伴隨著光伏的裝機，占比越來越高，真正有效的儲能需求，我們覺得大概率會在未來1-2年釋放出來。”
儲能行業(yè)中長期增長確定性較強
張一弛分析稱，各環(huán)節(jié)海內外縱向對比來看，今年PCS環(huán)節(jié)海內外毛利率相差較大，國內因大幅殺價毛利率已降至15%，而海外依舊維持盈利高位；系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)的海內外盈利能力差距同樣較大，國內毛利率約5%-10%，凈利率2%-5%，而海外大儲系統(tǒng)毛利率可達25%；其余核心環(huán)節(jié)海外價格和毛利率均高于國內，但國內外差距相對PCS和系統(tǒng)集成而言較小。“因此各環(huán)節(jié)而言，我們今年一直強調重視壁壘高、進入難度高、競爭格局較好、盈利能力較強的海外市場。”
從時間維度來看，今年國內大儲的電芯環(huán)節(jié)毛利率相對較穩(wěn)，PCS環(huán)節(jié)因價格下降而毛利率有所下降，溫控環(huán)節(jié)因價格下降而毛利率穩(wěn)中略降，系統(tǒng)集成環(huán)節(jié)近兩年毛利率一直較低。而海外大儲市場因價格降幅較小而毛利率近兩年毛利率相對穩(wěn)定。
從毛利率來看，海外今年一直高于30%（國內項目毛利約10%）。今年高毛利率原因有：海運費下降、上游電芯價格下降；從目前簽單看，儲能市場明年增速預計超60%。
此外，張一弛在論壇上還分享了中國廠商在歐洲大儲市場的訂單情況：南都電源、陽光電源、寧德時代等公司在歐洲大儲市場布局較早，早在2017/2018年就有大儲項目獲單，相對認可度和品牌力較強；今年以來，天合光能、阿特斯、遠景儲能等新秀拿到較大訂單，正式進入歐洲大儲市場，證明該市場今年需求崛起，國內很多儲能廠商關注到這一機會，在逐步關注、布局和進入歐洲大儲市場；PCS供應商、電芯廠商（pack）、溫控廠商等是潛在進入者，以及以歐洲儲能收益方式較多，能優(yōu)化算法的第三方交易策略商，如國能日新、東方電子等。
根據中、美、歐三國（全球大儲市場最主要參與者）新能源安裝情況，財通證券測算，中、美、歐三國大儲今明年均將有較快的增速、需求旺盛。具體來看，中國新型儲能（含工商業(yè)）2023年裝機預計41.5GWh；2024年裝機預計84GWh，同比增速102%。美國大儲2023年裝機預計28.5GWh，2024年預計49.6GWh，同比增速74%。歐洲大儲2023裝機預計5.5GWh，2024年預計10.8GWh，同比增速99%，歐洲戶儲2023年處于去庫存周期導致需求低迷，但2023年底至2024年初有望復蘇。
張一弛總結說，“總體來看，儲能行業(yè)增長包括中長期的增長都是非常明確的。從競爭格局的角度看，比現(xiàn)在更差的概率很低，所以大家更樂觀，展望后市，不管從電芯的供應鏈還是儲能系統(tǒng)的供應鏈，都會迎來更美好的一天。”
（以上觀點根據論壇現(xiàn)場速記整理，未經發(fā)言者本人審閱。）
電池網微信
